美股業績季度出爐 如何輕鬆分析業績報告?

美股業績季度出爐 如何輕鬆分析業績報告?

隨著美國股市Q2業績報告的到來,業績報告分析已成為投資美股必修的功課。但原來分析業績報告並不容易,對許多初學者來說,這個高門檻的挑戰讓不少投資者卻步。

正如上週Tesla (NASDAQ:TSLA)公佈2023年第二季季度業績報告,盈利達24.93億美元,令每股盈利EPS升至$0.91,成績超過預期,按道理而言,業績報告成績超出預期應該有助股價攀升,但在業績報告公佈後,股價卻背道而馳下跌超過9%,讓人摸不著頭腦,究竟怎樣才能有效分析業績報告呢?

Tesla特斯拉業績超出預期 股價卻暴跌10%

踏入2023年第二季,Tesla特斯拉業績報告表現雖然亮眼,但如果仔細分析就會發現箇中「危機」。

Tesla毛利率下降至18.19%,下跌幅度較去年同期為25%為大。而Tesla毛利率下降源於企業產品減價,這意味著將來減價的空間進一步收窄。假如公司想維持或增加毛利率,就只能從降低成本入手,對於高科技產業而言並非易事。

除此之外,值得留意的是在Tesla財務報表中的其他盈利(Other income) 中,有來自於外幣匯率變化的32千萬盈利金額,佔整體盈利超過10%。假如將這筆一次性盈利撇除後,Tesla的總盈利並沒有超出預期。

就以上兩個原因,投資者對Tesla前景感到不樂觀,造成今次的下跌。

業績解讀門檻高 獨自分析難做到

投資者可能意識到,解讀業績並不是一件容易的事情,需要具備業績報告專業知識、對產業的關注、宏觀經濟的理解,乃至對不同的新聞消息解讀等。

就以Tesla股價下跌為例子,究竟現時是否入手Tesla的好時機呢?

除了考慮業績報告表現,同業競爭也需要納入考量。福特汽車(Ford,NYSE:F)作為傳統汽車行業的領導者,很多人忽略了她在電動車方面的發展。福特正研發中的F-150 Lightning將在電動貨車市場上與特斯拉的Cybertruck一決高下。此外,宏觀經濟政策會直接影響投資者的信心,投資者需留意下半年面臨通脹再次升溫和加息的壓力,令企業的借貸成本增加。

外界對新聞的解讀亦有可能影響股價。最近特斯拉CEO Elon Musk在回應Cybertruck及電動車自動駕駛功能未能如預期般推出時,未有推出的官方時間表,無法說服投資者,進一步影響了他們的投資的信心。

總括而言,投資前要對一家公司進行分析,需要花費不少時間、精力查閱資料,少點心力亦難以應付。

富途牛牛 x MoneySmart獨家開戶優惠

富途證券FUTU logo
MoneySmart 獨家尊享
美股最低交易佣金
US$0.99
港股最低交易佣金
HK$0
開戶最低資金要求
HK$10,000
MoneySmart 獨家尊享:

提交開戶前經 MoneySmart邀請碼「MS24」7日內成功開戶並完成指定開戶條件、填寫換領獎賞表格可享以下獨家獎賞!(獎賞2選1)
⠀⠀
獎賞1️⃣: 首次存入HK$80,000或以上並翌日起計60天內帳戶需維持每日日均資產HK$80,000或以上*獨家送:

  • BERMAS 26" 前開式行李箱 (價值HK3,999) / De'Longhi 意式早餐復古系列半自動咖啡機ECOV311 (價值HK$3,288) / SONY WH-1000XM5 耳機 (價值HK3,190) / Apple Watch SE GPS (44mm) (價值HK2,199)  / HK$2,000 Apple Store 禮品卡 / 百佳超市現金券 / HKTVmall 電子禮券

獎賞2️⃣: 首次存入HK$10,000或以上並翌日起計60天內帳戶需維持每日日均資產HK$10,000或以上*獨家送:

  • Beyerdynamic AMIRON 100 降噪無線耳機 (價值 HK$1,999) / Sennheiser ACCENTUM True Wireless 真無線耳機 (價值HK$1,750) / ROLLINK Flex (VEGA II) 21" 摺疊旅行喼 (價值1,299) / HK$1,000 Apple Store 禮品卡 / 百佳超市現金券 / HKTVmall 電子禮券

⠀⠀⠀
額外獎賞: 港股一世免佣+LV1即時串流報價服務(價值HK$3,246)
⠀⠀
開戶教學: 下載富途牛牛App >按右下角「我的」並前往「活動中心」>點選「兌換中心」>輸入MoneySmart 獨家邀請碼「MS24」,並在7日內完成開戶存入資金

優惠期至 2024年12月31日

睇業績用富途牛牛 即時捉住業績重點

富途牛牛為投資者提供六大業績報告分析工具,讓財務報表資料隨時在手,再加上專家的分析,即時捉住業績重點,即使是投資新手都能瞬間了解。

一、業績會直播即時傳譯:不再錯過業績發佈會

時間是把握投資機會的關鍵。所以富途牛牛提供業績會直播,讓投資者能夠最快地一站式獲取企業的業績表現,把握機會,保持優勢。業績會直播不僅報導業績報告,還提供即時翻譯,打破語言障礙,確保不會錯過任何細節。

如果擔心錯過業績發佈會,富途牛牛可設定預約和提醒,準時收看獲取最新資訊。在業績會直播期間,投資者更可在平台上與其他「牛友」討論最新趨勢和見解,集思廣益。

如何開啟業績會直播:

  • 在富途牛牛App的首頁下方先按發現
  • 再按牛牛圈
  • 直播
  • 業績會

二、富途即時業績報告解讀:全面了解發佈會內容

單靠業績發佈會的內容,新手投資者未必能完全理解當中內容。富途牛牛提供即時業績報告解讀,幫助投資者快速了解業績重點。

在財報站中,投資者可以查看企業業績,包括營收、淨利潤及每股收益 (EPS) 等,去了解該企業的表現。再配合機構專家、媒體、投資老手等的市場分析,新手投資者就能夠多角度、比較客觀地評估企業業績。最後加上通過比較同行業其他企業的表現,投資者可了解企業與其他競爭對手之間的差異,以及在市場上的地位,繼而幫助投資者評估該企業的優劣,並制定進場或離場策略。

如何開啟富途的專業解讀?

  • 先到牛牛圈
  • 再按更多
  • 選擇牛牛財報站 個股頁

三、市場24小時美股交易 :買美股不再熬夜

對於香港上班一族而言,投資美股便要熬夜「睇住個市」,並非做投資決策的最佳狀態。現時富途新增了全港獨家的「美股 5 X 24」交易服務,業續通常是盤前/盤後時間發佈,夜盤時段可以多一個機會高位賣出或低位買入等策略。投資者能透過富途與全球其他投資者在美股夜盤時段一起交易,變相能在美國股市每周 5 個交易日裡 24 小時隨時隨地進行交易,不再需要在忙碌的日程後於晚上盯盤,顛覆美股交易習慣。

如何開啟24小時美股:

  • 市場
  • 美股
  • 夜盤 或 個股頁
  • 交易

四、業績數據圖表:一圖比較美股表現

要全面了解個別企業的表現,不限於解讀業績報告,更需要了解整個行業的發展。富途牛牛提供了個別股票的行業數據,包括業務分析、地區營利分佈,更有投資券商中少見的獨家的125間大型企業經營數據(持續更新資料!)。而各類數據會以簡單易懂的數據圖表顯示,即使對於新手或高手,亦能輕鬆看懂。

如何開啟數據圖表:

  • 在個股頁面頂部
  • 選擇財務

五、分析師評級及目標價預測:專家意見參考

專家的分析有助投資者了解個別美股評級及目標價,當中包括綜合評級、目標價預測、評級明細等,可作為投資參考方向,發掘股票的上升潛力。另外,富途提供了罕見的評級和目標價格歷史數據,以及分析師評級成功率。投資者更可以通過追蹤評級和目標價格的變化,觀察市場趨勢。

如何開啟分析師評級:

  • 個股頁
  • 分析
  • 分析師評級

六、牛牛圈買賣熱議:即時了解散戶情緒

「三人行,必有我師焉」,投資者中臥虎藏龍,富途牛牛圈提供一個平台讓投資者向專家和有豐富投資經驗的「牛友」學習如何善用業績季投資。其次,投資者可以在平台內進行討論及分享意見,並對與股市相關的各種主題進行投票,免費投資課程,學識睇業績。

如何進入牛牛圈:

  • 在富途牛牛App的首頁下方先按發現
  • 再按牛牛圈

更多富途功能 全面解讀業績報告

財報日曆:一覽個股業績發佈日

在繁忙的生活中投資不太容易,很容易錯過個股業績公佈,錯過投資機會。富途財報日曆讓投資者可以自行選擇心儀的個股,只需設定一次即可將業績發布日期添加到手機日曆中,在發布前會有推送通知,不再擔心錯過!

如何開啟財報日曆:

  • 在富途牛牛App的首頁下方先按市場
  • 再到頂部按機會
  • 選擇財報

財務預期:預測未來股價走勢

在分析業績報告時,亦可以參考「財務預期」功能,透過比較數據表現和市場預期,股價走勢好多時與未來表現預測有密切關係,了解市場對企業未來盈利的預期有助輔助判斷股價的將來走勢。

如何使用財務預測:

  • 選擇個股頁
  • 而選擇財務
  • 財務預測

富途牛牛 x MoneySmart獨家開戶優惠

富途證券FUTU logo
MoneySmart 獨家尊享
美股最低交易佣金
US$0.99
港股最低交易佣金
HK$0
開戶最低資金要求
HK$10,000
MoneySmart 獨家尊享:

提交開戶前經 MoneySmart邀請碼「MS24」7日內成功開戶並完成指定開戶條件、填寫換領獎賞表格可享以下獨家獎賞!(獎賞2選1)
⠀⠀
獎賞1️⃣: 首次存入HK$80,000或以上並翌日起計60天內帳戶需維持每日日均資產HK$80,000或以上*獨家送:

  • BERMAS 26" 前開式行李箱 (價值HK3,999) / De'Longhi 意式早餐復古系列半自動咖啡機ECOV311 (價值HK$3,288) / SONY WH-1000XM5 耳機 (價值HK3,190) / Apple Watch SE GPS (44mm) (價值HK2,199)  / HK$2,000 Apple Store 禮品卡 / 百佳超市現金券 / HKTVmall 電子禮券

獎賞2️⃣: 首次存入HK$10,000或以上並翌日起計60天內帳戶需維持每日日均資產HK$10,000或以上*獨家送:

  • Beyerdynamic AMIRON 100 降噪無線耳機 (價值 HK$1,999) / Sennheiser ACCENTUM True Wireless 真無線耳機 (價值HK$1,750) / ROLLINK Flex (VEGA II) 21" 摺疊旅行喼 (價值1,299) / HK$1,000 Apple Store 禮品卡 / 百佳超市現金券 / HKTVmall 電子禮券

⠀⠀⠀
額外獎賞: 港股一世免佣+LV1即時串流報價服務(價值HK$3,246)
⠀⠀
開戶教學: 下載富途牛牛App >按右下角「我的」並前往「活動中心」>點選「兌換中心」>輸入MoneySmart 獨家邀請碼「MS24」,並在7日內完成開戶存入資金

優惠期至 2024年12月31日

熱門科技券商 全港1/3成年人使用富途

富途證券是香港領先的科技券商,覆蓋率穩居全港第一。據官方統計,每3個香港成年人中就有1個使用富途服務。富途提供全面的交易系統服務,使用方便。此外,富途社群還聚集了大量投資者交流投資心得。根據富途業績報告數據,僅2022年第三季度,富途的社交圈「牛牛圈」就聚集了近2000萬名活躍用戶,公司託管的資產接近HK$4,000億。

立即註冊

 

風險聲明:本內容不應被視為邀約、招攬、邀請、建議買賣任何投資產品或投資決策之依據,亦不應被詮釋為專業意見。

屏幕顯示之設計圖片僅供說明用途,不構成任何投資建議或保證。

美股夜盤交易涉及風險,投資前請充分理解美股夜盤交易服務的特性及了解其風險,並在需要時諮詢專業意見。 

「每3個成年人就有1人用富途」是指富途牛牛香港註冊用戶數約佔香港成年人口三分之一, 數據是按2021年香港政府統計處披露的人口數據統計

顯示的所有第三方徽標、品牌或商標僅用於識別目的,仍然是其各自所有者的財產。

 

(資料由客戶提供)

 

想知道更多理財心得及最新優惠 ,請瀏覽 blog.moneysmart.hk,及追蹤我們的Facebook Page

主頁:www.moneysmart.hk